融资主体信息:
融资方:盘州旅投
贵州盘州旅游文化投资有限责任公司,公司股东为六盘水市盘县财政局,出资金额为100000万元,出资比例为100%。
截至2015年末及2016年3月末,公司资产总额分别为31.34亿和34.64亿,公司获得了盘县财政的大力支持,投资规模和营业收入规模不断扩大,是盘县政府的核心投融资平台。
还款来源:
资金投向:
投向光大信托发起设立的先融盘州旅投集合资金信托计划,用于补充公司现金流。
第一还款来源:盘县政府对3.85亿元应收账款的回款
盘县人民政府
盘县位于贵州省西部,东邻普安、南连兴义、西与云南省宣威、富源交界,北与水城县接壤。是贵州西部乃至西南地区的重要陆路交通枢纽,被誉为“金三角下的一颗明珠”。
盘县为全国百强县市第88位,2015年实现公共财政收入将近50亿,财政实力同比江苏省融资区域,低于南通海安、常州武进,高于盐城盐都区、阜宁以及淮安淮阴区。
今年来,盘县公共财政预算收入保持了平稳增长,2014年,盘县实现公共财政收入46.14亿元,同比增长2.75%,其中税收收入28.95亿元,同比增长33.35%,非税收收入17.20亿元,同比减少25.83%。税收收入在公共预算总收入中占比不高,2014年税收收入占公共预算收入的比例为62.74%。分税种来看,耕地占用税、营业税、契税、增值税、土地增值税和烟叶税为主要税种,2014年分别实现收入6.31亿元、4.00亿元、3.77亿元、3.42亿元、2.97亿元和2.92亿元。
第二还款来源: 贵州盘州旅游文化投资有限责任公司正常经营收入
公司2015年主营收入达到1.63亿元,主要收入来自于门票销售收入,主营业务利润达到5,640.60万元,净利润为1,889.48万元,具有一定的盈利能力。2016年一季度,公司营业收入保持稳定,因此我部觉得本项目存续期间资金风险可控。
抵质押措施:
质押物:应收账款质押
盘州旅投以其合法拥有的对盘县人民政府合计金额为3.85亿应收账款对本信托计划提供质押担保。
担保措施:
第一家担保方:宏财集团
贵州宏财投资集团有限责任公司,成立于于2004年06年29日,系盘县财政局出资组建的有限责任公司。
,主体信用评级AA截止2015年12月31日公司净资产188.35亿元,总资产288.98亿元,主体信用评级AA
其他风控措施:
政府支持
政府出具支持性文件,按约定履行还款义务